从载人到载货：智驾公司集体涌入无人配送赛道

事件概述

2025年起，国内头部智驾公司陆续从乘用车L2辅助驾驶转向无人配送赛道，2026年转为全面布局。轻舟智航、佑驾创新、卓驭科技、Momenta、小马智行等纷纷推出无人物流车方案或合作项目，甚至Robotaxi平台曹操出行也宣布计划2030年投放10万辆Robovan。

核心信息

入局路径差异

• 轻舟智航：走极致性价比路线，第一代无人物流车自动驾驶方案成本不到1万元，与奇瑞商用车合作。
• 佑驾创新：走平台接入路线，联合滴滴送货探索RaaS模式，通过运力分成获取持续性收入。
• 卓驭科技、Momenta：将无人物流作为移动物理AI验证场景，技术底座可跨场景复用。

四大驱动力

1. 无图智技术爆发：2026年无图方案将Robovan部署周期从数周压缩至1天以内，智驾公司可将L2积累的模型和数据直接复用至L4无人配送。
2. 乘用车L2内卷严重：2026年一季度汽车行业销售利润率降至3.2%，低于下游工业企业平均6%的水平；L2+方案价格从2025年初3800元降至当前1800元。
3. 无人配送市场爆发：据《2025-2026无人配送车产业商业化研究报告》，2030年中国无人配送车年产销量有望达86万辆，累计保有量超200万辆，而2025年不足4万辆。
4. 回款链条更短：Robovan交付周期大幅缩短，收入兑现更快。佑驾创新2025年下半年L4无人车及运营收入较上半年增长450%。

竞争格局

• 截至2026年第一季度，九识智能（含菜鸟）保有量超2.5万辆，市占率52.3%；新石器保有量1.7万辆，市占率36.2%，合计占近九成市场。头部企业已形成“规模+数据+生态”复合壁垒。
• 整车企业密集下场：东风、长安、五菱、广汽、吉利等推出Robovan车型，与智驾公司合作，进一步压低整车价格（已从百万元级降至2万元左右）。

商业模式挑战

• 纯卖硬件的中小代理商普遍亏损；RaaS运力模式盈利关键在于单车日均订单超过盈亏平衡线，目前仅在部分垂类场景实现突破。
• 全国上百个城市开放路权但“一城一策”，监管碎片化拖累规模化复制。7月1日《智能网联汽车道路测试与示范应用安全通行规范》实施，为全国首部覆盖无人配送车全品类的行业标准。